Zona de Azar Estados Unidos – Caesars Entertainment Adquirirá William Hill por £2,9 Mil Millones
Estados Unidos.- 01 de octubre de 2020 www.zonadeazar.com Caesars Entertainment, Inc. y William Hill PLC se complacen en anunciar que han llegado a un acuerdo sobre los términos de una adquisición en efectivo recomendada según la cual Caesars adquirirá la totalidad del capital social emitido y por emitir de William Hill por aproximadamente 2.900 millones de libras esterlinas (la “Adquisición”). La histórica adquisición reuniría a Caesars como una de las mayores empresas de juegos de azar y entretenimiento de los Estados Unidos y una de las disposiciones de juegos de azar más diversificadas del mundo, y a William Hill como una de las principales empresas de apuestas y juegos de azar del mundo. La adquisición está sujeta a las aprobaciones antimonopolio y reglamentarias y se espera que se complete en la segunda mitad de 2021.
“La oportunidad de combinar nuestros casinos terrestres, apuestas deportivas y juegos de azar en línea en los Estados Unidos es una perspectiva verdaderamente emocionante”, dijo el CEO de Caesars Entertainment, Tom Reeg. “La experiencia en apuestas deportivas de William Hill complementará la oferta actual de Caesars, permitiendo que el grupo combinado sirva a nuestros clientes en el mercado de rápido crecimiento de las apuestas deportivas y los juegos en línea en los Estados Unidos”. Esperamos trabajar con William Hill para apoyar el futuro crecimiento de los Estados Unidos, proporcionando a nuestros clientes una experiencia superior y completa en todas las áreas del juego, las apuestas deportivas y el entretenimiento”.
“La Junta de William Hill cree que esta es la mejor opción para William Hill a un precio atractivo para los accionistas”, dijo Roger Devlin, Presidente de William Hill, comentando la Adquisición. “Reconoce los importantes progresos que el Grupo William Hill ha realizado en los últimos 18 meses, así como el riesgo y la importante inversión que se requiere para maximizar la oportunidad de los Estados Unidos dada la intensa competencia en los Estados Unidos y el potencial de disrupción normativa en el Reino Unido y Europa”.
“Bajo el revitalizado equipo de liderazgo superior, William Hill ha estado cumpliendo con su estrategia y potencial. William Hill es una de las principales compañías de apuestas y juegos de azar del mundo, con una larga y orgullosa herencia. Es una de las marcas más reconocidas a nivel mundial. En los últimos años, se ha transformado de un negocio que antes dependía en gran medida de la venta al por menor en el Reino Unido en una empresa que está verdaderamente diversificada por geografía y canal, proporcionando una plataforma independiente y estable para el crecimiento futuro”.
“Por ahora, todo sigue igual. Los empleados se mantendrán completamente informados a través de este proceso. En lo que respecta a nuestros negocios en el Reino Unido e internacionales, creemos que tienen un futuro sólido por delante y trabajaremos con Caesars para encontrar socios adecuados para fomentar las perspectivas de crecimiento a largo plazo de estos negocios”.
Justificación estratégica convincente
- Caesars cree que el sector de las apuestas deportivas y los juegos en línea representa una de las mayores áreas de crecimiento de la industria de los juegos de azar de los Estados Unidos, y algunos analistas estimaron recientemente un tamaño total del mercado potencial abordable de hasta 30.000 a 35.000 millones de dólares, lo que refleja la aceleración de la legislación sobre juegos a nivel estatal, la mayor adopción por parte de los consumidores a medida que los juegos están más disponibles y la continua integración con las marcas nacionales de deportes y medios de comunicación.
- Caesars y William Hill operan actualmente una empresa conjunta en los Estados Unidos con un 20% y 80% de participación en el capital, respectivamente. Mediante esta empresa conjunta, William Hill lleva a cabo operaciones de apuestas deportivas en línea a través del acceso al mercado de Caesars en cada estado y operaciones de apuestas deportivas al por menor en las propiedades de
- Caesars, así como en las de otros operadores de casinos de los Estados Unidos. Caesars posee y opera 54 propiedades nacionales en 16 estados. Los centros turísticos de la empresa funcionan principalmente con las marcas Caesars, Harrah’s, Horseshoe y Eldorado.
Caesars considera que la actual estructura de empresa conjunta entre Caesars y William Hill en los Estados Unidos debe ampliarse para maximizar las oportunidades en el sector de las apuestas deportivas y los juegos de azar y ofrecer la mejor experiencia posible al cliente. - Caesars cree que la combinación de Caesars y William Hill representa una oportunidad convincente para mejorar la oferta y la experiencia del cliente:
- La empresa combinada podría utilizar la experiencia y los activos de ambas empresas para prestar un mejor servicio a los clientes en el espacio altamente competitivo de los juegos y apuestas deportivas en línea en todo el territorio de los Estados Unidos.
- La empresa combinada proporcionaría una experiencia de cliente más unificada mediante la consolidación de aplicaciones y carteras, y permitiendo una experiencia de marca más enfocada.
- La empresa combinada tendría una cartera de activos y marcas de clase mundial, incluyendo la experiencia en apuestas deportivas de William Hill, así como su programa de tecnología establecido y su hoja de ruta (incluyendo su altamente reconocida plataforma escalable y segura Liberty Technology).
- La empresa combinada también tendrá la posibilidad de acceder a las extensas y preexistentes relaciones de Caesars con docenas de equipos y eventos deportivos, incluyendo el ser el Patrocinador Exclusivo de Casino de la NFL.
Caesars cree que es importante alinearse con las empresas de medios de comunicación para mejorar la adquisición de clientes y generar emoción y lealtad en múltiples productos. Actualmente, Caesars tiene una relación de varios años con ESPN, y William Hill tiene una relación con CBS Sports.
Por último, como parte de la empresa combinada, William Hill tendría un nuevo y completo acceso a la marca y al programa de lealtad de Caesars, de gran prestigio (que a finales de 2019 contaba con aproximadamente 60 millones de miembros), que actualmente no tiene. Caesars cree que esta relación sinérgica beneficiará a todos los clientes con beneficios integrados a través de varios elementos de juego y entretenimiento, permitiendo a los clientes obtener un estatus de nivel y las recompensas de Caesars que pueden utilizarse en todas las propiedades de Caesars en tierra y en línea, ayudando a mejorar la experiencia del cliente, reduciendo la rotación de clientes y aumentando el reparto de la cartera de clientes.
Junto con iGaming, que actualmente está fuera del alcance de la empresa conjunta, Caesars espera que la ampliación del negocio de los deportes y los juegos en línea en los Estados Unidos podría generar entre 600 y 700 millones de dólares de los EE.UU. de ingresos netos en el año fiscal 2021 (sobre una base pro-forma).
El enfoque estratégico de Caesars sigue siendo las oportunidades que se presentan inmediatamente en el mercado estadounidense en esta etapa. Cree en la convincente propuesta que la presencia de William Hill en el Reino Unido y en otros mercados internacionales no estadounidenses ofrece a sus clientes de juegos de azar en esos mercados y cree que esas empresas tienen un futuro sólido. A fin de maximizar esas propuestas y apoyar las ambiciones a largo plazo de esas empresas una vez completada la Adquisición, la intención de Caesars es buscar socios o propietarios adecuados que tengan objetivos y enfoques alineados y que se centren en las ambiciones a largo plazo de esas empresas y en beneficio de sus clientes.
Declaraciones con vistas al futuro
Este anuncio (incluida la información incorporada por referencia en el presente anuncio), las declaraciones orales formuladas en relación con la Adquisición y otra información publicada por William Hill, cualquier miembro del grupo William Hill (el “Grupo William Hill”), Caesars, Caesars UK Bidco o cualquier miembro del grupo Caesars (el “Grupo Caesars”) contienen declaraciones que son, o pueden considerarse, “declaraciones a futuro”. Esas declaraciones prospectivas son de carácter prospectivo y no se basan en hechos históricos, sino más bien en expectativas actuales y en numerosas hipótesis relativas a las estrategias comerciales y al entorno en que William Hill, cualquier miembro del Grupo William Hill, Caesars, Caesars UK Bidco, cualquier miembro del Grupo Caesars o del Grupo William Hill y el Grupo Caesars combinados (el “Grupo Ampliado”) operarán en el futuro y están sujetas a riesgos e incertidumbres que podrían hacer que los resultados reales difieran materialmente de los expresados o implícitos en esas declaraciones.
Las declaraciones prospectivas contenidas en este anuncio pueden referirse a William Hill, cualquier miembro del William Hill Group, Caesars, Caesars UK Bidco o cualquier miembro del Caesars Group o del Grupo Ampliado, las perspectivas futuras, los desarrollos y las estrategias comerciales, el momento y el alcance previstos de la Adquisición y otras declaraciones que no sean hechos históricos. En algunos casos, estas declaraciones prospectivas pueden identificarse mediante el uso de la terminología de previsión, incluidos los términos “cree”, “estima”, “mirará”, “miraría”, “planificaría”, “prepara”, “anticipa”, “espera”, “se espera”, “está sujeto a”, “presupuesto”, “programado”, “previsiones”, “sinergia”, “estrategia”, “objetivo”, “ahorro de costos”, “proyectos” “pretende”, “puede”, “hará”, “deberá” o “debería” o sus negativos u otras variaciones o terminología comparable. Las declaraciones prospectivas pueden incluir declaraciones relativas a lo siguiente i) gastos de capital futuros, gastos, ingresos, ganancias, sinergias, rendimiento económico, endeudamiento, situación financiera, política de dividendos, pérdidas y perspectivas futuras; ii) estrategias comerciales y de gestión y la expansión y el crecimiento de William Hill, cualquier miembro del Grupo William Hill, Caesars, Caesars UK Bidco o cualquier miembro de las operaciones del Grupo Caesars y las posibles sinergias resultantes de la Adquisición; y iii) los efectos de las condiciones económicas mundiales y la reglamentación gubernamental en William Hill, cualquier miembro del Grupo William Hill, Caesars, Caesars UK Bidco o cualquier miembro de las operaciones del Grupo Caesars.
Por su naturaleza, las declaraciones prospectivas entrañan riesgos e incertidumbres porque se refieren a acontecimientos y dependen de las circunstancias que se produzcan en el futuro. Estos eventos y circunstancias incluyen cambios en las fuerzas globales, políticas, económicas, de negocios, competitivas, de mercado y regulatorias, futuros tipos de cambio y de interés, cambios en los tipos impositivos y futuras combinaciones o cesiones de negocios. Si se materializan uno o más de estos riesgos o incertidumbres o si una o más de las hipótesis resultan ser incorrectas, los resultados reales pueden diferir materialmente de los previstos, estimados o proyectados. Por consiguiente, esas declaraciones prospectivas deben interpretarse a la luz de esos factores.
Ninguno de William Hill, ningún miembro del Grupo William Hill, Caesars, Caesars UK Bidco o ningún miembro del Grupo Caesars, ni ninguno de sus respectivos asociados o directores, funcionarios o asesores, proporciona ninguna representación, garantía o seguridad de que la ocurrencia de los acontecimientos expresados o implícitos en cualquier declaración prospectiva de este anuncio se produzca realmente. Dados estos riesgos e incertidumbres, los posibles inversores no deben confiar en las declaraciones de carácter prospectivo.
Concretamente, las declaraciones de ahorro de costos y sinergias estimadas se refieren a acciones y circunstancias futuras que, por su naturaleza, entrañan riesgos, incertidumbres y contingencias. En consecuencia, los ahorros de costos y sinergias a que se hace referencia pueden no lograrse, pueden lograrse más tarde o más pronto de lo que se había estimado, o los logrados podrían ser materialmente diferentes de los estimados. Debido a la escala del Grupo ampliado, puede haber cambios adicionales en las operaciones del Grupo ampliado. En consecuencia, y dado que los cambios se refieren al futuro, las sinergias de costos resultantes pueden ser materialmente mayores o menores que las estimadas.
Las declaraciones prospectivas se refieren únicamente a la fecha de este anuncio. Todas las declaraciones prospectivas orales o escritas posteriores atribuibles a William Hill, cualquier miembro del Grupo William Hill, Caesars, Caesars UK Bidco o cualquier miembro del Grupo Caesars, o cualquiera de sus respectivos asociados, directores, funcionarios, empleados o asesores, están expresamente calificadas en su totalidad por la declaración cautelar anterior.
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Editó: @MaiaDigital www.zonadeazar.com
